《虚拟货币交易平台的七大罪孽！》 》：中国人民大学杨东教授解释比特币交易平台关闭原因

近日，有关部门决定关停国内虚拟货币交易平台，涉及“火币”、“币行”、“比特币中国”三大虚拟货币交易平台。 虚拟货币下跌超过 20%。 中国人民大学金融科技与互联网安全研究中心主任杨东教授接受央视专访，就比特币交易平台为何被关闭进行了一系列解读。

自2017年8月26日起，中国人民大学金融科技与互联网安全研究中心多次发布风险提示和预警，发现并预警相关风险。

2017年9月8日，第三方交易平台国交网发布公告，宣布根据9月5日和9月8日北京市金融工作会议精神和要求，自17日起暂停所有币种交易： 30日当天。

2017年9月13日晚，中国互联网金融协会发布关于防范比特币等所谓“虚拟货币”风险的提示。 互金协会 | 关于防范比特币等所谓“虚拟货币”风险的提示 互金协会的风险提示在一定程度上暗示了比特币等“虚拟货币”的监管方向。

2017年9月14日，有关部门决定关闭我国虚拟货币交易平台，涉及“火币”、“币行”、“比特币中国”三大虚拟货币交易平台。 截至目前，比特币价格暴跌20%，其他所有虚拟货币均跌幅超过20%。

对此，中国人民大学金融科技与互联网安全研究中心主任杨东教授接受央视专访，就比特币交易平台为何被关闭做出系列解读：

一、虚拟货币交易平台的七大罪过

第一种情况：无合法营业执照

金融许可证，即金融机构营业执照，是批准金融机构开展业务的正式文件。 目前，金融牌照分别由银监会、证监会和保监会颁发。 金融监管按时间段分为事前监管、事中监管和事后监管。 市场准入制度是既有监管的核心，金融牌照是市场准入制度的常态化表现。 目前，我国国内虚拟货币交易平台缺乏相关合法经营许可，导致虚拟货币交易平台脱离现有监管体系，实则存在巨大经营风险。

案例 2：虚高的价格

比特币作为一种虚拟货币，通过特定的代码生成国家为什么关闭比特币交易，有一定的数量限制。 它在某些交易中扮演着类似于法币的角色，受到众多投资者的信赖。 《公告》之前，即使在市场价格受损的情况下，每枚比特币的价格也始终在2万至3万元的价格区间内震荡。 然而，比特币的实际价值是否与其市场价格相匹配是值得商榷的。

首先，通过特定代码限制加密货币存量的机制的稀缺性特性是有争议的，因为可能会发明新的加密系统，现有算法也可能被篡改，加密货币的数量可能会相应增加。 其次，比特币等虚拟货币缺乏明确的价值基础，没有经济基础来评价比特币的供求关系及其内在价值。 市场投机气氛浓厚，由此产生的价格波动会使盲目跟风的投资者蒙受经济损失。 损失。 最后，比特币等虚拟货币不受通货膨胀驱动力和“汇率差异”等问题的影响。 在没有政府背书的情况下，将其价值等同于传统货币也存在争议。

第三案：涉嫌洗钱、逃汇等违法行为

2017年9月4日，央行等六部门联合发布《关于防范代币发行融资风险的公告》（以下简称《公告》）。 《公告》称，ICO本质上是一种未经监管部门批准的公开融资。 行为。 一些ICO项目涉嫌非法集资、洗钱、金融诈骗、传销等违法犯罪活动，比特币作为ICO项目使用的交易工具之一，难逃其责。 也就是说，大量ICO项目通过比特币与法币、比特币与其他虚拟货币的兑换过程进行违法犯罪活动。 即使脱离ICO项目，比特币交易本身也可能涉及上述犯罪行为。

1.洗钱工具

今年7月，全球最大的数字资产交易平台之一BTC-e的创始人被捕。 起诉书内容显示，自成立以来，BTC-e为犯罪客户群创造了大量可乘之机。 该平台不要求用户验证身份，也没有任何反洗钱相关流程，让不法分子利用该平台进行匿名交易，隐瞒资金来源。 平台上的部分比特币来自黑客入侵用户电脑系统、诈骗用户、窃取用户身份并全部出售的收入、贪污公职人员的收入、贩卖毒品的收入等。可以说，BTC-e使得计算机黑客攻击、诈骗、身份盗窃、退税诈骗等腐败、公贪、贩毒等犯罪活动更加猖獗。

2. 规避外汇管制

由于虚拟货币的无国界特性，通过虚拟货币进行跨境支付可以规避外汇管制。 对于尚未完全开放资本账户的国家和经济体，需要更加警惕此类匿名交易。 比特币等所谓“虚拟货币”越来越成为洗钱、非法集资、逃避外汇管制等违法犯罪活动的工具。 投资者应保持警惕，避免落入不法分子的圈套或无意中参与违法犯罪活动。 线索应立即报告。

案例四：涉嫌传销、诈骗

以“亚欧货币”为例。 亚欧币被称为海南中通区块链网络科技有限公司发行的虚拟数字货币国家为什么关闭比特币交易，海南中通区块链网络科技有限公司是海南泛亚欧网络竞赛有限公司的子公司，主要用于互联网金融投资。 作为一种新型货币，可以直接在日常生活中使用，属于互联网金融的前沿。 投资者购买欧亚币后需要经过250天的冻结期才能进行交易或提取现金。 泛亚欧公司以“三级代理、三级分销”等级为运营模式，通过“领衔”方式发展会员，收取入会会员费，并根据发展会员的数量划分等级以及筹集的资金数额。 以回扣为基础，引诱参与者继续发展他人参与，骗取财物，是典型的传销。

案例五：内幕操纵

一位币圈资深人士表示：“国内数字货币总量并不多，价格极易被操纵。” 以元宝平台为例，国内最火爆的代币NEO日均成交额在6000万左右。 ，量子链在3000万元，还有很多在1000万元左右； 而创新区内的十多个代币，每个代币的日均成交额只有几十万元。 投入千万元，很容易拉高价格，导致涨跌频繁，最终损失转嫁到信息弱势的普通投资者身上。

案例六：科技与信息安全

2014年2月，全球最大的比特币交易平台Mt.Gox上价值近5亿元人民币的85万枚比特币被盗，导致Mt.Gox宣告破产。 Mt.Gox此前曾因软件编程失误损失了数千比特币，却没有吸取教训改进和加强自身技术。 最终，由于交易系统存在漏洞，黑客窃取了大量比特币。

虚拟货币根据特定算法生成，并采用密码学设计，确保货币流通各个环节的安全。 无论是货币的产生和流通，还是发行人和投资者的信息和交易，都暴露在互联网环境中。 数据风险和信息安全风险相互交织。 如果安全系统不够可靠，互联网固有的黑客风险会给比特币交易带来巨大影响，黑客攻击会导致比特币交易平台大量数据丢失，造成无法挽回的损失。

案例七：暗网交易

暗网是指线下个人对个人交易，不严格执行反洗钱措施，甚至故意为非法交易提供服务的场外交易场所。 具体来说，比特币交易市场中的“暗网”包括通过微信群和QQ群进行交易。

在服务需求上，暗网服务于灰色地带甚至非法需求。 暗网交易的对象可能是企业，也可能是个人。 由于在境外或匿名经营，未能得到有效监管。 此外，暗网交易没有严格的保障措施，反洗钱、KYC等有效措施也不会严格执行，甚至有意允许匿名交易。 政府未能对暗网进行有效监管，不仅增加了通过比特币交易进行违法犯罪活动的风险，也给投资者带来了巨大的危机。

2、后交易平台时代

在交易所被禁的后虚拟货币交易平台时代，杨东教授强调，关闭交易所也是为了落实习近平主席在第五次全国金融工作会议上提出的“四个早”要求，防止系统性金融风险。 （“四早”即“早发现、早预警、早发现、早处置”）。 后虚拟货币交易平台时代，要强化风险意识，加强技术驱动监管，同时要明确区分比特币等虚拟货币和区块链技术。

一要强化风险意识。 无论是之前ICO的暂停，还是最近虚拟货币交易所的暂停，都是对比特币的警示。 比特币是ICO项目交易中使用的主要工具之一，其价值、风险、监管政策等都与ICO的发展息息相关。 从投资者的角度来看，短期的投机利润可能会掩盖比特币的潜在风险。 一旦潜在风险爆发，投资者将遭受严重的经济损失。 此前，全国人大金融科技与互联网金融安全中心已多次发布安全披露和警示。

其次，国家应加强对比特币等虚拟货币的技术驱动监管，加强金融消费者教育。 在比特币等虚拟货币监管中，传统监管方式薄弱，应积极引入科技手段监管，建立RegTech（监管技术），大数据、云计算、区块链、人工智能等监管，加强比特币等虚拟货币的可追溯性，加强对整体市场波动的监测，提高资金流向的实时追踪。 同时，加强金融消费者教育，加强自律，教育市场正视比特币等虚拟货币的性质和风险。

第三，要明确区分比特币等虚拟货币和区块链技术。 我们必须认识到，关闭虚拟货币交易所，禁止比特币平台交易，与当前区块链的蓬勃发展并不冲突！ 我们拒绝风险并不意味着我们拒绝创新。 只有以区块链名义驱逐传销、非法集资等金融犯罪，利用虚拟货币交易平台等工具，才能为区块链应用的发展营造健康良好的金融科技生态环境。